40家私募遭處罰事件始末 40家私募為什么遭處罰涉及到哪些違規(guī)行為（2）

券商中國記者梳理后發(fā)現，這些私募存在的違規(guī)行為涉及至少五大類型，包括未落實投資者適當性管理要求、工作人員不具備從業(yè)資格、未對私募基金進行風險評級、信息披露違規(guī)、私募基金未備案。

違規(guī)行為一：未落實投資者適當性管理要求

投資者適當性是近年來金融機構展業(yè)的重點要求，但有部分私募機構未能很好落實，在資金募集過程中未穿透核查投資者身份，難以判斷最終投資者是否為合格投資者，或是銷售對象明確不具備購買私募基金產品資格。此類違規(guī)行為，在最近這一批被處罰的私募機構中頗為普遍。

例如，安徽證監(jiān)局在8月22日披露，蕪湖卓輝盛景投資管理中心（有限合伙）個別投資者資產證明中的金融資產金額未達到合格投資者標準。這意味著，該私募的銷售客戶并非合格投資者。

8月21日收到監(jiān)管措施決定書的安徽賽伯樂科創(chuàng)股權投資管理有限公司，檔案中缺少機構投資者的資產證明文件，同樣存在這一問題。

湖南證監(jiān)局8月13日公示的決定書顯示，湖南瑞啟匯資產管理有限公司存在適當性管理制度落實不到位的情況。具體問題包括：

第一，未將“珠穆朗瑪基金”的投資者劃分為普通投資者和專業(yè)投資者，未根據該產品投資者的風險識別能力和風險承受能力，對適合其購買的產品作出判斷；未根據普通投資者收入來源、資產狀況等因素，對“澤坤基金”投資者葉某的風險承受能力等級進行細化分類。

第二，未由基金產品“道恩穩(wěn)健1號證券私募投資基金”的投資者書面承諾符合合格投資者條件，并承諾投資資金來源合法，未非法匯集他人資金投資私募基金。

第三，公司適當性管理制度未對投資者分類、產品分級與適當性匹配制定具體的依據和方法；未制定適當性內部管理有關的限制不匹配銷售行為、客戶回訪檢查以及評估與銷售隔離等風控制度；未建立投資者評估數據庫；未每半年開展一次適當性自查并形成自查報告。

第四，在向普通投資者進行適當性辦法相關規(guī)定的告知和警示時，未進行全過程錄音或者錄像。

泉州市豐僑投資管理有限公司管理的私募基金泉州豐創(chuàng)一號創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）向2名非合格投資者募集資金。

違規(guī)行為二： 工作人員不具備從業(yè)資格

8月13日，湖南證監(jiān)局公式，在2019年私募基金專項檢察工作中，發(fā)現長沙樂觀投資管理有限公司的2名從業(yè)人員不具備基金從業(yè)資格，2名從業(yè)人員入職時不具備基金從業(yè)資格。

8月23日，黑龍江證監(jiān)局披露，在對哈爾濱圣林凱格投資管理有限公司的現場檢查中發(fā)現，該私募期貨交易部、股票投研部、基金部、風控部等部門部分基金從業(yè)人員不具備基金從業(yè)資格，違反相關規(guī)定。

違規(guī)行為三：未對私募基金進行風險評級

黑龍江證監(jiān)局8月23日公示，在7月11日對黑龍江文盛股權投資基金管理有限公司實施了現場檢查，發(fā)現該機構未對私募基金進行風險評級。

福建證監(jiān)局在8月5日對泉州市豐僑投資管理有限公司發(fā)出監(jiān)管措施決定書，其中寫道，該公司在自行銷售永春縣豐僑共享股權投資中心（有限合伙）、泉州豐創(chuàng)一號創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）等2只私募基金時，未自行或者委托第三方機構對上述2只私募基金進行風險評級。

違規(guī)行為四：信息披露違規(guī)

安徽證監(jiān)局在8月22日披露，安徽合和達投資管理有限公司存在兩方面問題，都和信息披露有關，一是公司實際辦公地址發(fā)生變更后,未及時進行變更登記；二是備案信息不準確，公司備案的兩只私募基金產品實際為一只私募基金產品。

安徽賽伯樂科創(chuàng)股權投資管理有限公司在公司實際辦公地址發(fā)生變更后，未及時進行變更登記。

江蘇證監(jiān)局8月19日公布，常州永宣資源股權投資基金管理合伙企業(yè)（有限合伙）在開展私募基金業(yè)務中，存在以下問題：一是未按照合同約定，向投資者披露有關基金投資的重大信息，違反了《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第二十四條；二是未按照基金業(yè)協(xié)會的規(guī)定，及時填報并定期更新管理人及其從業(yè)人員等有關信息，違反了《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第二十五條。

福建證監(jiān)局8月6日公示，運通星（中國）財富管理有限公司未在2019年4月30日之前，向基金業(yè)協(xié)會報送經會計師事務所審計的2018年年度財務報告，違反《暫行辦法》第二十五條第二款的規(guī)定。

違規(guī)行為五：私募基金未備案

福建證監(jiān)局8月6日發(fā)文稱，發(fā)現泉州市地山股權投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）管理的私募基金深圳市凱信東方投資合伙企業(yè)（有限合伙）未在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會備案，違反《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第八條第一款的規(guī)定。

福建的另兩家私募機構也存在同樣問題。

私募運通星（中國）財富管理有限公司管理的私募基金福州運通星吉祥投資合伙企業(yè)（有限合伙）；以及泉州市豐僑投資管理有限公司管理的私募基金泉州豐創(chuàng)一號創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙），都未在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會備案。